中国内地银行业存款和贷款规模总体看来仍处于一个不断上升的态势，今年1~5月存款依然增长了16.8％，但是贷款的增长速度明显减缓，与去年同期相比下降了9.2％。而且，经过估算，今年前5个月，银行从存款上所得的利润回报率为2.4％，而去年同期这一数据是3.4％。这足以提醒我们：中国银行业从存款上“挣钱”的能力正逐步减弱。

　　这个结论是如何得出的呢？我们的研究是这样的：

　　今年1~5月，内地银行的存款净增加了22310亿元人民币。内地的银行可以通过以下的方式获取利润：首先，所有存款的7.5％必须放在央行作为准备金，这一部分的利息收入为1.89％。剩下的存款银行可以放贷给个人或者企业，考虑到短期和中长期贷款的利率区别，以央行统一基准利率来计算。其次，银行也会投资债券和银行间拆借市场。以7天同业拆息利率和央行票据利率平均来计算，这一利润率去年同期是2.4％，今年只有1.8％。最后，银行可能会把多余的资金交给央行作为超额准备金，但是自今年3月份开始，超额准备金的利率由1.89％降为0.99％。内地银行在今年第一季度超额准备金占到所有存款的4.2％。

　　所有收入相加 － 银行需要付给存款人的利息 ＝ 收入净值。

　　数据表明，今年前5个月存款总额为575亿元人民币，去年同期为536亿元人民币。按理说，银行本来有更多的钱去投资，但是，存款的回报率却从去年的3.4％下降到今年的2.4％。内地银行最主要的盈利来源是存贷款利差，而这个最重要的利润来源，利润率正在降。

　　研究表明，内地银行的盈利能力下降受到许多因素影响
　　第一，内地银行存款转为贷款的比例从2004年初的0.77％下降到今年5月份的0.71％。这有三个原因，一是到2007年，内地的银行资本充足率必须达到8％。这一规定使银行收缩贷款；二是，央行要求银行控制贷款以达到广义货币供应量增长的目标；三是银行对企业利润下降的直接反应。2005年前5个月，工业利润增长由去年同期的39％降到了15.8％。

　　第二，银行的中长期贷款总金额远高于短期贷款。短期贷款与中长期贷款的比例从1999年的3：1降到目前的1：1。从另一方面理解，银行的中长期贷款在持续增长。而2004年10月份央行加息后，短期存贷款利差高于长期存贷款利差。其中，一年期存贷款利差为3.33％（报告原文为3.15%），而五年期存贷款利差为2.52％。这也使银行盈利受到影响。

　　第三，央行超额准备金利率下调。2005年3月17日起，央行将金融机构超额准备金存款利率由现行年利率1.62%下调至0.99%，法定准备金存款利率维持1.89%不变。如果央行准备金利率进一步下调，银行不仅将直接损失利息收入，且银行同业拆借市场利率也会随之下降。

　　第四，银行间投资工具回报将随着资金流动性上升而下降。下降的利率让如何使更多存款流入市场成为棘手的问题。

　　综合来看，内地的银行必须在这一段时间学会从存款上获得更多的利润，因为接下来的几年经济增长可能减缓。银行的盈利能力问题需要受到更多关注。